Trigon DM podnosi cenę docelową Dadelo do 59 zł z rekomendacją kupuj – prognozy 2025
Trigon DM podnosi cenę docelową akcji Dadelo – ambitne prognozy i dalsza rekomendacja „kupuj”
Znaczące podwyższenie wyceny akcji Dadelo przez analityków Trigon Dom Maklerski (Trigon DM) stawia spółkę w centrum zainteresowania inwestorów. Zgodnie z najnowszym raportem wydanym 2 lipca 2025 roku, cena docelowa akcji Dadelo wzrosła do aż 59 zł, wobec wcześniejszej wartości 31,5 zł. Trigon DM utrzymuje rekomendację „kupuj”, sygnalizując dalszy potencjał wzrostowy jednego z liderów rynku rowerowego w Polsce.
Rekordowa prognoza i kluczowe wskaźniki finansowe
Analitycy Trigon DM prognozują utrzymanie wysokiego tempa rozwoju przez Dadelo, które przekłada się na solidne wyniki finansowe. Spółka, operująca w modelu omnichannelowym (łączącym sprzedaż internetową i tradycyjną), spodziewa się w 2025 roku EBITDA na poziomie 33 mln zł oraz zysku netto wynoszącego 18 mln zł. Przewidywania na kolejny rok są jeszcze bardziej optymistyczne: EBITDA ma wynieść 47 mln zł, a zysk netto 23 mln zł. Jednocześnie Trigon DM wskazuje na osiągnięcie w 2025 roku szczytowego poziomu lewarowania dla spółki, tj. wskaźnika zadłużenia netto do EBITDA (ND/EBITDA) równego 2,6x. To – jak podkreślają analitycy – jest ceną dynamicznego skalowania działalności Dadelo w Polsce i Europie.
Silne fundamenty rynkowe i makroekonomiczne
Podniesienie wyceny nie jest przypadkowe. Rynek rowerowy – według ekspertów Trigon DM – przeżywa obecnie ożywienie, czego potwierdzeniem są m.in. prognozy globalnego lidera branży Shimano. Analitycy oceniają, że w bieżącym roku krajowy segment wzrośnie o 6–7%, wyprzedzając dynamikę polskiego PKB. Na pozytywny obraz wpływają również otoczenie makroekonomiczne i niższa inflacja, które wspierają konsumpcję dyskrecjonalną. Trigon DM nie przewiduje w 2025 roku istotnych zmian w otoczeniu konkurencyjnym – oczekuje natomiast kontynuacji konsolidacji rynku oraz dalszego umacniania pozycji Dadelo.
Rynkowa perspektywa i rola rekomendacji
Zaktualizowana wycena daje wyraźny sygnał dla inwestorów – według Trigon DM akcje Dadelo mają atrakcyjny potencjał wzrostowy, szczególnie w obliczu dynamicznej ekspansji i przewidywanego wzrostu rynku. Utrzymanie rekomendacji „kupuj” świadczy o bezpośrednim zaufaniu analityków do strategii rozwoju Dadelo oraz skuteczności wdrażania modelu omnichannel w branży rowerowej.
Wnioski dla inwestorów
Radykalna rewizja ceny docelowej oraz podtrzymanie pozytywnej rekomendacji sugerują, że Dadelo pozostaje jednym z najciekawszych podmiotów w sektorze detalicznym i e-commerce na polskim rynku kapitałowym. Eksperci widzą w spółce nie tylko beneficjenta obecnego ożywienia w branży, ale również lidera długoterminowych zmian w sposobach dystrybucji i sprzedaży artykułów sportowych.
Raport Trigon DM został przygotowany przez analityka Grzegorza Kujawskiego i opublikowany w ramach Giełdowego Programu Wsparcia Pokrycia Analitycznego. Pełna wersja raportu dostępna jest wraz z wymaganymi zastrzeżeniami prawnymi.
